大杨树上有个马蜂窝，马蜂飞来飞去到处蜇人，真可恨！老农民看见，就拿来一条口袋，套住马蜂窝，用绳子紧紧系住，扔在树底下，回家吃饭去了。
梅花鹿和羚羊跑过来，它们发现了口袋，以为里边有什么好吃的东西。梅花鹿叫道：“我先看见的，该归我。”羚羊叫道：“是我先看见的，该归我。”它们争呀吵呀，谁也不让谁。这吵吵嚷嚷的声音让一只尖耳朵狐狸听见了，它鬼头鬼脑地溜过来，看见梅花鹿、羚羊跟前放着个鼓鼓囊囊的口袋，心想：里边准是一块大肥肉，足够我吃两顿呢。于是，狐狸转转眼珠，抓抓耳朵，想了个坏主意。它说：“别吵了！别吵了！我来给你们评评理！”梅花鹿和羚羊说：“你很聪明，一定有好办法，我们听你的。”狐狸一听，心里高兴极了。它想：去年两只狗熊拣到一块肉，请我帮它们分。结果，我这边咬一口，那边咬一口，都分到我肚子里去了。这回呀，我要骗骗梅花鹿和羚羊，狐狸眯起眼睛，清清嗓子，装出一副公正的样子说：“那好吧，你们谁跑得快，口袋就归谁。现在就比赛，从这跑到小河边，再跑回来。”
梅花鹿和羚羊拼命地向小河边跑去。
狐狸得意地打开口袋，“呼啦”一下子，马蜂全飞出来了。狐狸扔下口袋没命地逃。马蜂紧紧追上去，把狐狸蜇得直打滚。
这时候，梅花鹿和羚羊满头大汗地跑回来。咦！空口袋扔在地上，狐狸不见了。它们俩到树林里去找狐狸，找来找去只找见一个怪物：它颜色挺像狐狸，就是浑身上下肿得不像样子，连头脚都分不大清楚，活像个大萝卜。这是不是狐狸呢？梅花鹿和羚羊怕认错了，就问：“喂，您看见狐狸了吗？”那怪物不说话，只是一个劲儿地哼哼。